Tienes el pedido y no la caja para producirlo
El factoring y el descuento necesitan una factura o un pagaré. Si la materia prima hay que pagarla antes de facturar, lo que necesitas es financiar el pedido o el albarán. Es la opción menos conocida y la que menos entidades ofrecen.
Cómo funciona
- 1Entra un pedido confirmado de un cliente grande y tienes que comprar la materia prima antes de facturar.
- 2El financiador adelanta la compra sobre el pedido o el albarán de entrega, estudiando al cliente final.
- 3Al facturar, anticipa la factura del mismo pedido y se cobra al vencimiento.
Qué mirar antes de firmar
| Si el cliente cancela | El pedido es la garantía. Pregunta qué ocurre si se anula o se retrasa la entrega, y quién asume ese tramo. |
| Coste total | Dos tramos: la financiación del pedido y el anticipo de la factura. Pide el coste conjunto, no el de cada uno. |
| Stock sin pedido | Financiar stock sin pedido detrás es otra cosa, y casi nadie lo hace. Aquí el pedido tiene que existir y estar confirmado. |
| Quién se queda el impago | Si el contrato es un préstamo sobre derechos de cobro, el impago del cliente final sigue siendo tuyo. |
Quién lo ofrece
Casi ningún banco: el pedido no es un activo que descuenten. Lo hacen financieras de circulante especializadas, que estudian el pedido y a quién se vende. Algunas financian sobre pedido o albarán y después anticipan esa misma factura, sin avisar al cliente privado. Pide siempre el coste de los dos tramos juntos y compáralo con rechazar el pedido.
Fuentes: Banco de España, Portal del Cliente Bancario, «Descuento bancario y anticipos» (el descuento y el anticipo recaen sobre créditos ya existentes); CEPYME, Observatorio de Morosidad del II semestre de 2025, periodo medio de pago por sector en el 4T 2025. Consultados el 1-nov-2026. Publicado el 1-nov-2026; última revisión el 4-nov-2026.